Kio estas fluktuado? Kio estas fluktuado, kaj kial estas ĝi necesa?

Kio estas fluktuado? Tiu termino aludas al la variabilidad de prezoj. Se la abako determini la minimumon kaj maksimuman prezoj por donita periodo, la distanco inter la du valoroj estas la gamo de variado. Tiu estas la volatilidad. Se la prezo akre pliigas aŭ malpliigas, la fluktuado estos alta. Se la ŝanĝo gamo estos variadas ene de mallarĝa gamo, tiam - malalta.

Origino de la termino

La termino "fluktuado" venas de la «flamiĝemaj» - Mez-franca vorto, kiu, siavice, venis el la latina «volatilis» - «rapida", "flamiĝemaj". Estas notinde, ke en la franca estas malsama difino de volatilidad. Tiu termino estas ankaŭ nomita overstating la valoro.

fluktuado teorio

Tiu teorio estas bazita sur la analizo de ŝanĝoj en ajna ekonomia indikiloj: interezokvotoj, prezoj ktp. Ĉi enkalkulas ŝanĝoj okazantaj dum longa tempo. Determinante kio fluktuado, Econometrics distingi du ĉefajn komponantojn. La unua - la tendencon kiam prezo fluctuación okazas laŭ certaj leĝoj. La dua - la fluktuado, kiam la ŝanĝoj estas hazardaj. Por precize antaŭdiri la situacion, necesas konsideri ne nur la meza valoro, sed ankaŭ la atendata devio de la mezumo.

Ekzemple, en la analizo de la valorpaperoj merkato devas konsideri la hazardaj devioj de indikiloj, kiel la kosto de stock ebloj, agoj kaj aliaj financaj instrumentoj estas tre dependa de la riskoj. la fluktuado de la evoluinta teorio por la usona ekonomikisto Robert Engle. Ĝi determinis ke la devio de la tendencon povas ŝanĝi signife la tempo - periodoj estas sekvitaj de periodoj de malgrandaj ŝanĝoj al la fortoj. La efektiva fluktuado de la variablo, longe ekonomikistoj uzata en la analizo, nur statikaj metodoj surbaze de la konstantecon de tiu indikilo. Robert Engle en 1982, evoluigis modelon, kion implicas variablo disvastiĝis fluktuado, kun kiu ĝi fariĝis ebla antaŭdiri prezon ŝanĝoj.

fluktuado tipoj

Konsiderante ke tiaj fluktuado, necesas noti du tipoj: historiaj kaj atendita valoro. Historiaj vidpunktoj - mezuron egala al la norma diferenco de la prezo de financa instrumento super donita periodo de tempo, kiu estas kalkulita surbaze de la disponebla informo pri ĝia valoro. Se ni parolas pri la atendata merkato fluktuado, ĉi indikilo estas kalkulita surbaze de la financa valoro de la instrumento bazita sur la supozo ke la merkato prezo reflektas la potenciala riskoj.

La merkato devus konsideri ne nur la direkto sed ankaŭ la periodo por kiu estas ŝanĝo, kiel ĝi tuŝas la probablo, ke la prezo de la aktivoj superas la valoro, maltrankviliga por la partoprenanto. Por agordi la rekordon merkato fluktuado ĝenerale, estas necese kalkuli la fluktuado de la stoko indekso.

Kiel kaj kial la fluktuado estas mezurata

La plej facila maniero por determini ĉi indekso kiel indikilo de la norma diferenco kaj la uzo de la vera prezo gamo - ATR. La unua afero por determini la averaĝa valoro por ĝia fluktuado de la valuto paro dum longa tempo periodo kaj poste en la analizo devas tiri rilatumo kaj mezumo aktuala fluktuado.

Establi ke tia prezo volatilidad, necesas analizi la eblajn profitadon de valuto paro. Kiam la indico de ŝanĝo de prezoj je alta nivelo, kaj tiel la disvastiĝo estas malgranda, do ni povas paroli pri la alta rentabilidad. Estas notinde, ke la alta nivelo de volatilidad asociita kun pli granda risko, kiel la protekta celo "halto perdo" estas esenca, kaj ankaŭ pliigi eblaj perdoj.

Bollinger bandoj

Visualizar kion la fluktuado, Vi devus uzi informativo indikilo - Bollinger bandoj. Li tiras kanalo por la prezoj, signife pligrandigas kiam punto ŝanĝoj. Se la specimeno estas ene de mallarĝa gamo, povas indiki la komencon de lukran trafikon, sed valoras memorante ke ofte tiaj paneoj povas esti malvera. Kiam ni difini la meza valoro de la fluktuado de la valuto paroj de la tago, ni povas per generita ĉiutaga minimuma aŭ maksimuma preni ĉi figuro kaj finfine atingi la celon de prenanta profitadon kaj la instalado por "halto perdo".

Ekzemple, se konsideri, ke la paro de la tago kutimas iri ene de cent punktoj, Tiam estas neniu bezono meti "halto perdo" je distanco de ducent ĝi ne havas sentita havi grandajn profitojn kiuj superas la mezumo ĉiutaga gamo. Se ni analizas la prezo risko sur la financaj merkatoj, tiam, ekzemple, la kalkulo devus konsideri la fluktuado de la agoj ne sin vico de prezoj, kaj la sinsekvon de la relativaj ŝanĝoj. Ĝi tiel povas atingi pli grandan comparability de diversaj aktivoj. Ekzemple, la nova agoj eble estas dekoble pliigi kaj guto en kosto, do atendi la fluktuado de la agoj, per absolutaj valoroj estas neebla. Krome, la sekvenco de relativa ŝanĝo estas pli stabila en la senco ke ĝia meznombra valora kaj varianco estas senmova kiam komparas kun la samaj indikiloj ne analizis prezoj. Ĉiukaze, kiel estas kutime kredis.

fluktuado indikiloj

Malgraŭ tio, ke multaj oficistoj pritraktas centroj argumenti ke la fluktuado de la valuto paro indikas bonan profitadon de la transakcio, ne forgesu, ke la alta nivelo de fluktuado - tio pliigis riskon. Sur flamiĝemaj paro sorto kontrauxstaros rapide kaj perdoj pliiĝos signife. Redukti la riskojn, vi devus ĉiam uzi la ordo "halto perdo", eĉ se la merkato iras en la direkto de profitoj, kaj diras nenion pri eblaj perdoj. En la forex merkato fluktuado indikiloj estas la Bollinger Bandoj, la CCI, indikiloj Chaikin. Ankaŭ en uzo kaj varianca devio parametrojn kiel indikiloj.